上市公司的ESG先行者
“與一般的外界感覺不符，礦業(yè)反倒有一批早早就接軌了國際ESG理念和標(biāo)準(zhǔn)的企業(yè)?；蛟S因為這個行業(yè)天然地就面臨著較高的環(huán)境與社會風(fēng)險，使得礦企較早地意識到要加強ESG管理及信披透明度，以控制風(fēng)險、回應(yīng)投資者的關(guān)注。” 洛陽鉬業(yè)可持續(xù)發(fā)展執(zhí)行委員會主任梁瑋介紹。
洛陽鉬業(yè)是一家主要從事基本金屬、稀有金屬的采選冶和礦產(chǎn)貿(mào)易業(yè)務(wù)的A+H上市公司（SH 603993，HK 03993），兩地市值均過千億，公司的主要礦業(yè)資產(chǎn)分布于剛果（金）、中國、巴西和澳大利亞，金屬貿(mào)易業(yè)務(wù)遍及全球62個國家。是全球最大的白鎢生產(chǎn)商之一和第二大的鈷、鈮生產(chǎn)商，亦是全球前七大鉬生產(chǎn)商和領(lǐng)先的銅生產(chǎn)商，磷肥產(chǎn)量位居巴西第二位，同時公司基本金屬貿(mào)易業(yè)務(wù)位居全球前三。
長期投入于環(huán)保、社會責(zé)任及可持續(xù)發(fā)展的洛陽鉬業(yè)，從2016年起每年都要發(fā)布中英文雙語的ESG獨立報告；2018年公司制定了可持續(xù)發(fā)展治理體系的路線圖，在董事會層面設(shè)立了戰(zhàn)略與可持續(xù)發(fā)展委員會；2019年公司在執(zhí)行層面成立了可持續(xù)發(fā)展執(zhí)行委員會，審核并更新了適用于全公司的九項合規(guī)和可持續(xù)發(fā)展政策，包括《商業(yè)行為準(zhǔn)則》《供應(yīng)商行為準(zhǔn)則》《反腐敗政策》等；2020年公司繼續(xù)不斷完善可持續(xù)發(fā)展政策框架和治理結(jié)構(gòu)。
“作為一家擁有多元化業(yè)務(wù)、世界級資源的跨國礦業(yè)企業(yè)，挑戰(zhàn)是多重的，”梁瑋表示，“礦業(yè)的特性，決定了我們每一天都在和自然資源、環(huán)境直接打交道；跨國的特性，意味著必須處理好國別風(fēng)險、跨文化公司治理，以及與當(dāng)?shù)厣鐓^(qū)的關(guān)系。”
TFM：一個跨國ESG實踐的典型樣本
以剛果（金）為例，洛陽鉬業(yè)在當(dāng)?shù)剡\營的TFM銅鈷礦是全球范圍內(nèi)儲量最大、品位最高的銅鈷礦之一，礦區(qū)面積近1600平方公里，臨近村莊、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)地區(qū)和兩個城鎮(zhèn)，人口總數(shù)約四十萬人，隨著近年來大量人口持續(xù)涌入，社區(qū)工作面臨挑戰(zhàn)。
由于醫(yī)療設(shè)施和清潔水源的缺乏，當(dāng)?shù)鼐用褚资芗膊±_。TFM堅持為當(dāng)?shù)蒯t(yī)院提供基本藥品，并配備針對霍亂、麻疹和新冠等流行病的工具包；在25個村莊開展名為“WASH”的村莊消毒活動，以抗擊霍亂；為社區(qū)家庭房屋實施室內(nèi)防蚊藥物的噴灑，以降低瘧疾發(fā)病率，受惠人數(shù)達28萬人；支持針對卡車司機的“SafeTstop”艾滋病預(yù)防計劃，提供免費的HIV篩查和預(yù)防知識培訓(xùn)。此外，公司為礦區(qū)內(nèi)兩大城鎮(zhèn)四十萬人提供清潔飲用水項目，有效減少了導(dǎo)致嬰兒高死亡率的慢性腸胃疾病。
在社區(qū)建設(shè)方面， 2020年，TFM為礦區(qū)所在的騰科鎮(zhèn)鋪設(shè)了6公里的硬土路和2公里的瀝青路面；在移民安置點新米通巴村，TFM投資興建的大型停車場也交付使用。為了當(dāng)?shù)氐目沙掷m(xù)發(fā)展，2020年7月，TFM啟動了《社會責(zé)任項目任務(wù)書》的編制，協(xié)調(diào)Bayeke酋落和豐谷魯美鎮(zhèn)的兩大發(fā)展委員會，制定了2021年-2025年TFM社區(qū)發(fā)展規(guī)劃，覆蓋了衛(wèi)生、教育、體育、通訊、基礎(chǔ)設(shè)施、電力、道路與橋梁、經(jīng)濟發(fā)展八大領(lǐng)域的社區(qū)優(yōu)先需求，未來五年的規(guī)劃投資額超過3100萬美元。
（洛陽鉬業(yè)TFM收集瀕危植物種子 培育并移植到保護區(qū)內(nèi)）
在環(huán)境保護方面，洛陽鉬業(yè)也有一些獨特的實踐。公司在TFM進行的生物多樣性研究和保護推動了科學(xué)界對耐高濃度金屬的植物群落的認識，這些特別的植物受該地區(qū)的地理和氣候條件影響，能夠耐受大多數(shù)植物所不能耐受的高濃度金屬。
大規(guī)模采礦和加工需要消耗大量的能源，洛陽鉬業(yè)想法設(shè)法提高能效，促進可再生和低碳能源的使用。2020年，公司的直接能源消耗中，已有18.3%來自于可再生能源，其中剛果（金）業(yè)務(wù)使用酸廠的余熱進行自發(fā)電，電量達到6.6萬兆瓦；公司全年的間接能源消耗中， 56.2％為可再生能源，主要來自剛果（金）TFM和巴西的水力發(fā)電。
把資源利用到極致，不僅體現(xiàn)在處理能耗上。包括TFM在內(nèi)的洛陽鉬業(yè)的所有礦區(qū)都利用循環(huán)水，加工用水將礦石加工產(chǎn)生的尾礦帶到尾礦庫，待尾礦的砂質(zhì)固體物沉淀后，回收表層清水在生產(chǎn)過程中重復(fù)使用，2020年循環(huán)水占到洛陽鉬業(yè)總耗水量的82%。此外，公司在剛果（金）、中國、巴西、澳洲等礦區(qū)均有對尾礦的綜合回收利用，不斷提高對資源的利用率。
推動鈷供應(yīng)鏈的可持續(xù)發(fā)展
鈷是目前制造電池和電動車的關(guān)鍵材料，隨著新能源行業(yè)的發(fā)展，鈷供應(yīng)鏈的可持續(xù)發(fā)展備受外界關(guān)注。
作為TFM銅鈷礦這一世界級資源的開發(fā)者，洛陽鉬業(yè)在相關(guān)產(chǎn)品的管理上承載著特殊的責(zé)任。洛陽鉬業(yè)一直嚴格遵守其產(chǎn)品監(jiān)管程序，公司所有的礦業(yè)生產(chǎn)都符合全球良好標(biāo)準(zhǔn)，手抓礦并不在其供應(yīng)鏈中。但洛陽鉬業(yè)也意識到，剛果（金）當(dāng)?shù)赜写罅可鐓^(qū)依賴手抓礦生存，他們不可被忽視，應(yīng)盡可能地改善他們的工作和生活條件，促進當(dāng)?shù)亟?jīng)濟的全面、多樣化發(fā)展。因此，公司在社區(qū)生計和經(jīng)濟發(fā)展方面也有大量投入和合作。
此外，提高價值鏈上的透明度，將有助于提高鈷供應(yīng)的可持續(xù)性。洛陽鉬業(yè)TFM自有一套完整體系，從生產(chǎn)到最終交付給客戶，實現(xiàn)對礦區(qū)生產(chǎn)的銅鈷產(chǎn)品的透明追蹤。同時，洛陽鉬業(yè)還積極攜手行業(yè)伙伴、加強國際合作，促進鈷的可持續(xù)、負責(zé)任地生產(chǎn)和使用。
洛陽鉬業(yè)是國際鈷業(yè)協(xié)會（Cobalt Institute）和負責(zé)任礦產(chǎn)倡議（Responsible Minerals Initiative）的成員，積極參與推動各種形式的礦產(chǎn)品的可持續(xù)發(fā)展項目和行業(yè)研究。
2021年4月，洛陽鉬業(yè)攜旗下埃珂森金屬貿(mào)易公司IXM加入RCS Global發(fā)起的Better Mining計劃，實施能夠積極改善當(dāng)?shù)厣鐓^(qū)（包括手抓礦場及其周邊社區(qū)）條件的風(fēng)險緩解措施。近期，洛陽鉬業(yè)還將宣布一項聯(lián)手歐亞資源、嘉能可及優(yōu)美科等共同參與的區(qū)塊鏈鈷礦項目，以實現(xiàn)對電池行業(yè)全價值鏈上所使用的原材料的來源可追溯。
ESG被認可 企業(yè)價值獲正反饋
由于在戰(zhàn)略意識、國際化視野等方面的優(yōu)勢，洛陽鉬業(yè)在ESG工作上取得了先發(fā)勢能。對企業(yè)來說，將社會環(huán)境風(fēng)險考量和ESG理念納入公司治理框架，既是對自身做更高標(biāo)準(zhǔn)的要求，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展；也有利于塑造負責(zé)任的企業(yè)形象，獲得國際資本市場的認同。
憑借完善的可持續(xù)發(fā)展管理體系，洛陽鉬業(yè)在MSCI ESG評級中持續(xù)保持著BBB，居同行業(yè)領(lǐng)先地位。2020年4月，獲得境內(nèi)外資本市場的認可，洛陽鉬業(yè)入選中證指數(shù)中的滬深300 ESG基準(zhǔn)指數(shù)和滬深300 ESG領(lǐng)先指數(shù)。
短期來看，ESG理念可能并不會給上市公司的財務(wù)數(shù)字帶來立竿見影的改善。但現(xiàn)在越來越多的投資者和投資機構(gòu)認識到，通過ESG所代表的長期價值理念能夠篩選出更有質(zhì)量的企業(yè)，這類企業(yè)通常具有良好的信用品質(zhì)且更有可持續(xù)發(fā)展的潛力，更有能力處理系統(tǒng)風(fēng)險。
2021年4月，洛陽鉬業(yè)旗下埃珂森金屬貿(mào)易公司IXM與恒生銀行（中國）有限公司達成了國內(nèi)第一筆包含環(huán)境、社會及治理（ESG）條款的人民幣利率衍生品交易，IXM也成為首家完成此類交易的公司。
這一將ESG條款應(yīng)用于人民幣利率衍生品的交易，是通過在條款設(shè)置上正向掛鉤企業(yè)的ESG表現(xiàn)，使ESG達標(biāo)的企業(yè)可以享有更為優(yōu)惠的互換利率。通過這樣的交易，ESG表現(xiàn)良好的企業(yè)將進一步降低融資成本，更有動力通過低碳、節(jié)能、環(huán)保的方式，實現(xiàn)可持續(xù)高質(zhì)量發(fā)展。
“對洛陽鉬業(yè)來說，ESG從一種企業(yè)愿景和理念，成為了更具有實質(zhì)意義的決策影響力，可持續(xù)發(fā)展已經(jīng)融入公司的日常運營之中，”梁瑋表示，“希望看到越來越多的公司和投資機構(gòu)參與進來，通過一些正反饋機制，讓ESG的有效性及價值發(fā)現(xiàn)功能充分發(fā)揮出來，與企業(yè)經(jīng)營發(fā)展相互促進，形成正循環(huán)。”
證券時報 記者 李彥
